מהן קרנות הון? המונח מוסבר בבירור

אופי קרן המניות מוסבר בפשטות

קרנות הון מונפקות על ידי חברות השקעות המנהלות ומנהלות את הקרנות. באמצעות השקעתם, המשקיעים משתתפים במספר רב של מניות ואינם צריכים לרכוש מניות בודדות.

שילוב של מניות בקרן מניות יכול להיות מובנה בדרכים שונות מאוד. עם זאת, הם נוצרים לעתים קרובות באופן נושאי ומצרפים מניות מתעשייה אחת או מדינה אחת. הסיכון למשקיעים בהשקעה בקרן מנייתית נמוך יותר מאשר במניות בודדות, שכן הוא מפוזר על מספר רב של מניות בקרן. עם זאת, גם קרנות מניות נתונות לתנודות בשווי.

קרן הון מונפקת על ידי חברת קרנות שמנהל הקרן שלה קֶרֶן מצליחים לעלות על השוק הכללי באופן פעיל. עם זאת, הון המשקיעים מוגן כקרן מיוחדת מפני חדלות פירעון של חברת הקרן ומנוהל בנפרד מנכסי החברה.

קרנות מניות מניבות תשואות גם באמצעות עליות מחירים, וגם דיבידנדים יכולים להגדיל את התשואות. הרווחים מחולקים או מושקעים מחדש.

מאחר שקרן המניות מנוהלת באופן אקטיבי, הקרן כרוכה בעמלות גבוהות יחסית, המסתכמות בסביבות 1.6% מסכום ההשקעה בשנה. על הרווחים יש לשלם גם ניכוי מס במקור, תרומת סולידריות ואולי גם מס כנסייה.

יתרונות ההשקעה בקרן הון

אם משקיעים משקיעים בקרן מניות, הם משאירים את ניהול התיקים למנהלי הקרן, שבוחרים את המניות לקרן וקונים ומוכרים אותן במטרה להגדיל את התשואות לְהַגדִיל. לכן המשקיעים צריכים להחליט על קרן, אבל הם לא צריכים לנתח ולנטר את השווקים והמניות הבודדים, שכן הדבר נעשה על ידי הנהלת הקרן.

ניתן גם למכור שוב מניות בקרן הון בכל עת. הסיכוי לתשואות גבוהות גבוה יותר גם בקרנות מניות מאשר בקרנות נדל”ן או אפילו בקרנות אג”ח.

חסרונות של קרנות מניות

העמלות לקרנות מניות גבוהות משמעותית מאשר לסוגי נכסים אחרים, כמו למשל. ב. תעודות סל. כמו כן, לא כל החברות בתיק משלמות דיבידנדים. בחירת הקרן הנכונה אינה קלה ודורשת ידע טוב על מבנה ההשקעה והביצועים שלה. קרנות מניות נתונות גם לסיכון של תנודות בשווי המניות שהן מכילות.

השקעה בקרן מניות מציעה אלטרנטיבה טובה לצורות השקעה אחרות עבור משקיעים רבים שאינם רוצים או לא יכולים להתמודד באופן אינטנסיבי עם תנועות יומיות בבורסה. עם זאת, בחירת הקרן הנכונה היא לא תמיד קלה וגם קרנות טובות מניבות לרוב תשואות מעניינות רק לאחר מספר שנים.